印度芯片 野心爆棚！外国媒体：很快会被中国"锤醒"！

无聊小北

据外国媒体wsj报道，上周，当印度最大的企业集团塔塔集团（Tata Group）耗资 110 亿美金的半导体工厂破土动工时，印度总理纳伦德拉-莫迪（Narendra Modi）表示，印度有望成为该行业的世界领导者。

不过他可能会很快被锤醒！

虽然塔塔并没有单打独斗，这提高了成功的可能性。它将与台湾地区的力晶半导体制造企业合作，生产老一代成熟节点芯片，这些芯片的特征尺寸为 28 纳米或更宽。但问题在于，中国在尖端芯片方面的雄心正受到美国和欧洲出口管制的阻碍，它正在以惊人的规模向传统芯片制造投入资金。这将压缩每个参与者的利润，并使新的小规模参与者的日子尤其艰难。

根据研究咨询企业 Gavekal Dragonomics 的数据，到2024年，中国的芯片制造能力将超过世界其他地区的总和，这将比2023年每月多出100万片晶圆——而且都是成熟节点。而塔塔的计划是每月生产5万片晶圆。行业跟踪机构TrendForce预计，中国在全球成熟节点产量中的份额将从2023年的31%增长到2027年的39%。

中国积极扩张之际，传统芯片市场已经供不应求。人工智能革命正在推动对先进芯片的需求，但较旧的芯片是另一回事。Gavekal表示，成熟节点芯片生产商的利用率已从2020年的近100%下降到目前的65-75%。

中国政府提供的价值超过 1,500 亿美金的激励措施将帮助生产商消化损失。但印度很难为这样一个资本密集型的新兴产业提供如此多的资金，尤其是考虑到印度政府已经债台高筑和对基础设施建设资金需求巨大。这些基础设施方面的挑战也是对芯片制造过程的直接挑战。可靠的水和电是必不可少的--停电不仅会中断运营，还会损坏生产中的设备和晶圆。目前，塔塔项目已经准备好吸取价值数十亿美金的国家资金。

缺乏上游工业能力是另一个障碍。例如，印度的化工和天然气生产商已经生产了许多半导体制造所需的化学品。但根据总部位于华盛顿特区的信息技术与创新基金会（Information Technology and Innovation Foundation）发布的一份由行业资助的报告，印度缺乏将纯度提高到半导体级别的提炼能力。ITIF 指出，向国外采购会大幅提高成本。

地方保护主义——即对中国芯片征收高额关税——可能是一种解决方案。但是，正如西方国家在过去两年中与俄罗斯打交道时所懊恼的那样，控制传统芯片的贸易流动是困难的。腐败和通过第三国钻空子的动机将是巨大的。而且，即使假设关税制度按预期运作，它也会使印度其他新兴电子企业处于严重劣势。

根据印度电子和半导体协会主席Ashok Chandak的说法，塔塔的成功对于吸引其他芯片制造商来印度至关重要——它必须克服巨大的挑战，这样后来者才会更容易。ITIF说，印度可能会在未来五年内委托两到三个工厂生产成熟节点芯片。

但中国可能会给这些雄心泼冷水。在像美光这样的外国企业的帮助下，在要求不高的芯片封装和测试领域站稳脚跟，对印度企业来说是很有意义的。将稀缺的政府资金用于照看急需现金的芯片制造工厂，而不是用于基础设施建设，可能是一个风险更大的举措。